PETER LYNCH Stock Screener PART 2
5 UNFAVORABLE Attributes of Stock Screening to AVOID.

$IHSG

Tulisan sebelumnya: https://bit.ly/2T9Utfy
PETER LYNCH Stock Screener PART 1
13 Favorable Attributes of Stock Screening for finding a PERFECT STOCK.

Selain 13 ciri-ciri yang Peter Lynch sukai dan telah dijelaskan di postingan sebelumnya, ternyata ada juga 5 CIRI-CIRI SAHAM yang patut DIHINDARI dan selain bagian terakhir, ternyata sifatnya juga adalah ANALISA KUALITATIF.

1. SAHAM paling HOT dalam industri yang juga sedang "NAIK DAUN" atau Populer.
Saham-saham "HOT" dapat bergerak naik di luar batas kewajaran. Dasar harga saham ini naik adalah hanya karena sedang HOT atau jumlah transaksinya terlalu besar. Jika sebuah mesin OVERHEAT, maka mesin itu akan rusak, atau walaupun tidak rusak, mesin akan mati sendiri untuk "cooling down".

Peter Lynch mencontohkan perusahaan mobil listrik Tesla (TSLA) yang sudah bergerak naik sekitar 2000% dari awal tahun 2020, karena mobil listrik merupakan salah satu Industry yang sedang HOT dibicarakan karena ramah lingkungan. TSLA sempat menyentuh di angka USD 900.40 di 2021 kemudian TSLA sudah drop hingga USD 604.69 atau sudah drop hingga 33% dari harga ATH-nya.
Tidak hanya TSLA yang terpengaruh HOT-nya industri mobil listrik, NIKEL sebagai bahan baku BATERAI mobil listrik pun juga terkena HOT AIR.

DI Indonesia, saham $ANTM sendiri pun sudah naik dari harga 750-an hingga ATH di bulan Jan 2021 lalu di harga 3440 (naik sekitar 450%). Saham ini tentu saja menjadi "OVERHEAT" dan mulai cooling down, dan sekarang (per tanggal 31 May 2021) sudah drop di angka 2450 atau drop sekitar 29% dari ATH.

Ternyata, Ciri-ciri ini tidak hanya berlaku untuk saham saja, melainkan aset jenis lainnya. Harga Barang nyata pun dapat terkena efek ini. Sebagai contoh, pada saat awal pandemi corona, harga masker dapat mencapai 150rb - 350 rb per pax, dan sekarang harga masker sudah hanya 15 rb per pax.
Aset digital seperti Cryptocurrency $BTC pun juga TIDAK LOLOS dari FENOMENA ini, di mana BTC naik terus sempat tembus ATH di harga USD 64895 per coin (14 Apr 2021) dan per 31 May 2021, BTC sudah drop di harga sekitar USD 37305 per coin atau sekitar 42.5% dari harga ATH-nya.

Jadi, WAKTU SUDAH MEMBUKTIKANNYA DENGAN SANGAT JELAS BAHWA Apapun yang HOT akan menjadi OVERHEAT, dan pasti akan cooling down.
Sekarang kira-kira sektor apa yang sedang HOT?? Bank Digital? Teknologi?
Penulis kembali ke akal sehat masing-masing pembaca.

2. Saham yang dikatakan sebagai "The Next something"
Saham-saham jenis ini juga termasuk saham yang dihindari oleh Peter Lynch. Kita pasti sering mendengar pom pom saham jenis ini.

Sebagai contoh di 2018 lalu, siapa yang pernah mendengar $AISA adalah the next UNVR. Penulis meyakini bagi yang sudah masuk di dunia saham saat itu pasti pernah mendengar ini... hingga akhirnya AISA terkena kasus yang menyebabkan sahamnya Suspend 2 tahun lebih, serta menyebabkan manajemen dirombak habis.

Namun, apakah ini juga masuk ke aset lainnya seperti cryptocurrency yang digadang-gadang untuk menjadi "the next fiat"??
Penulis kembali ke akal sehat masing-masing pembaca.

“the next of something almost never is” - Peter Lynch.

3. Saham yang perusahaannya masuk ke dalam proses "Diworsification"
"Diworsification" adalah diversifikasi perusahaan yang perusahaan sendiri bukan ahlinya atau bahkan tidak tahu cara menjalankan bisnis baru tersebut. Biasanya, perusahaan melakukan diversifikasi bisnisnya ke sesuatu yang tidak ada hubungannya dengan bisnis utama perusahaan.

4. Saham bisik-bisik (The Whisper Stock)
Saham bisik-bisik merupakan saham yang dibicarakan oleh teman / kawan Anda atau suatu forum tertentu karena mereka "mengetahui sesuatu yang Anda tidak ketahui".
Contoh: "Denger-denger ada bandar besar mau masuk saham ABCD minggu depan, siap siap beli dari sekarang." atau "wah, sebentar lagi akan ada buyback oleh management perusahaan XXXX, maka harga sahamnya naik." dan lain sebagainya.

Penulis pun mengalami sendiri di 2019, tepatnya di tanggal 24 Jun 2019, tiba-tiba dapat Whatsapp message forward-an dari ayahnya yang entah sumbernya dari mana. Messagenya: "Tanggal 3 Jul 2019, John Riady mau BUYBACK $LPPF lewat MLPL, dan infonya mau di naikkan ke 5000".
24 Jun 2019: LPPF Closing di 3390, kemudian 3 Jul 2019, apa yang terjadi??.. Closing di 3410 SAJA!!... Jika beli di saat itu, ya kena Rugi Broker Fee. Kemudian, kenyataannya hingga hari ini, LPPF TIDAK pernah menyentuh di angka 5000, malah sempat jebol hingga tembus all time low.

Cerita-cerita dari Whisper Stock memang dapat menarik perhatian hingga menggugah emosi. Namun, biasanya saham saham seperti ini akan usang dalam jangka panjang.

5. Perusahaan yang PORSI penjualan produk / jasanya sebesar 25% ke atas kepada 1 PIHAK saja!!!
Perusahaan yang menjual produk/Jasa hanya kepada 1 orang atau 1 pihak saja merupakan perusahaan yang SANGAT BERESIKO di mata Peter Lynch. Karena bila perusahaan kehilangan pelanggan ini, maka itu merupakan bencana bagi perusahaan di mana akan terjadi penurunan secara DRASTIS.

Mengenai ini, Anda dapat melihatnya sendiri pada laporan keuangan PADA CATATAN KAKI bagian PENDAPATAN, di sini kita akan menemukan REVENUE DRIVER, yang menyatakan dari mana perusahaan ini mendapatkan omzetnya, termasuk pihak pihak yang porsi pembeliannya lebih besar daripada 10%.

-----------------------------------------------------------------
Sifat dari Analisa kualitatif adalah cukup subyektif di mana pendapat penulis dan Anda mungkin berbeda.
Selain itu, Tidak hanya analisa kualitatif, analisa kuantitatif seperti analisa laporan keuangan pun juga harus dilakukan.

Intinya dalam pasar modal ini, adalah jangan pernah mempercayai perasaan Anda, namun disiplinkanlah diri Anda untuk mengabaikan perasaan tersebut. Utamakanlah Analisa terlebih dahulu dan berpeganglah pada hasil analisa Anda. Selama Fundamental perusahaan tidak berubah, tetaplah dalam keadaan stand by.

"The trick is not to learn to trust your gut feelings, but rather to discipline yourself to ignore them. Stand by your stocks as long as the fundamental story of the company hasn't changed" - Peter Lynch

Demikian yang dapat disampaikan Penulis.
Penulis menulis ini karena ingin membagikan ilmu kepada pembaca. Tidak ada kewajiban bagi pembaca untuk percaya dan menerima semua yang ditulis oleh penulis.
Mohon maaf apabila ada kekurangan ataupun kesalahan dalam penulisan dan penyampaian kata. Terima kasih sudah membaca.

-----------------------------------------------------------------
Youtube Channel: NZ Finance (Channel Edukasi Saham)
https://bit.ly/2WX0mg4
(NEW!!) Instagram: https://bit.ly/30CdLL2

PENTING Sebelum INVESTASI Saham, Tipe INVESTOR MANAKAH ANDA?:
https://stockbit.com/post/4564355
https://stockbit.com/post/4991648

Percobaan DCA dan hasil:
https://stockbit.com/post/3648517
https://stockbit.com/post/3885762
https://stockbit.com/post/5287668

Pengetahuan Dasar Laporan Keuangan:
Part 1: https://stockbit.com/post/5335920
Part 2: https://stockbit.com/post/5476090
Part 2.1: https://stockbit.com/post/5770509
Part 3: https://stockbit.com/post/5660704

-----------------------------------------------------------------
LQ45 10 year Index: https://stockbit.com/post/5582391
SMDR (LV): https://stockbit.com/post/4872109
ITMG (DDM): https://stockbit.com/post/3244852
ITMG (EVA): https://stockbit.com/post/3310585
BJTM: https://stockbit.com/post/3375057
TOTL: https://stockbit.com/post/3458281
POWR (DDM): https://stockbit.com/post/3666619
POWR (EVA): https://stockbit.com/post/3667071
CLPI (DDM): https://stockbit.com/post/3802417
CLPI (LV): https://stockbit.com/post/3807313
ADMF (DDM): https://stockbit.com/post/4435102
HEXA (Quick DDM): https://stockbit.com/post/4469037

Penulis tidak bergantung jawab atas keputusan yang diambil investor.
Disclaimer Always On. Do Your Own Analysis.
Selamat berinvestasi dan Salam Cuan.