🔬 STOCKBOT ANALYTICS
🔥 MARKET PULSE: $ADRO
📅 Data per: 23 Februari 2026 | 🚦 Status: BULLISH KONSOLIDASI — RECTANGLE BREAKOUT BUILDING, ACCUMULATION VALID 🟢🟢⛏️
📰 INTELIJEN BERITA (Radar 1 Bulan Terakhir — 2026)
🗞️ Headline Kunci:
[IMPACT: POSITIF SANGAT KUAT 🟢🟢🟢] "ADRO Bayar Dividen Interim USD250 Juta (Rp4,18 Triliun) = Rp145,14/saham pada 15 Januari 2026 — Yield Tembus 6%" — 1–15 Januari 2026. Ini adalah dividend event terbesar ADRO di awal tahun — yield 6–7% sekaligus melampaui bunga deposito perbankan yang saat ini di kisaran 4,5%. Pemegang saham yang masuk sebelum cum date 2 Januari sudah menerima kado Tahun Baru senilai 6–7% return hanya dari dividen.
[IMPACT: POSITIF FUNDAMENTAL 🟢🟢] "Smelter Aluminium ADMR (Anak Usaha ADRO) Mulai Beroperasi Signifikan 2026 — Target 500.000 Ton Kapasitas, Diversifikasi Revenue dari Batu Bara ke Green Metal" — Januari 2026. ADRO via Adaro Minerals (ADMR) sedang bertransformasi dari pure coal miner → integrated energy + green metal company. Smelter aluminium beroperasi = sumber revenue baru yang tidak tergantung harga batu bara termal = premium valuasi.
[IMPACT: POSITIF NETRAL 🟡] "RKAB Batu Bara 2026 ADRO (via AADI) Masuk 'Zona Aman' — Kuota Produksi 60 Juta Ton Tidak Dipotong Signifikan Meski Total RKAB Nasional Dipangkas 50%" — 12–13 Februari 2026. Pemangkasan RKAB nasional dari 1,2 miliar ton menjadi ~600 juta ton adalah bad news sektoral, namun ADRO/AADI masuk kategori produsen besar yang aman karena kontribusi PNBP ke negara sudah besar. Kompetitor kecil yang terpangkas justru mengurangi oversupply dan mendukung harga batu bara.
[IMPACT: POSITIF ANALIS 🟢] "Rekomendasi & Target Harga Terbaru ADRO: Rp2.600–Rp2.715 (Upside +13–18% dari Harga Saat Ini) — Januari 2026" — 23–26 Januari 2026. Konsensus analis menempatkan target price ADRO di Rp2.600–2.715 dengan asumsi PE 8–10x + kontribusi ADMR smelter. ADRO saat Rp2.300 berarti masih diskon 13–18% dari target analis.
[IMPACT: NEGATIF TEMPORER 🔴] "Saham ADRO Merosot -4.18% pada 27 Januari 2026 — Koreksi Post-Dividen + Sentimen MSCI" — 27 Januari 2026. Penurunan pasca ex-date dividen adalah teknikal normal — harga secara mekanis turun sebesar nilai dividen per saham pada ex-date. Ini bukan perubahan fundamental, hanya penyesuaian harga akibat dividen yang sudah dibayarkan.
💡 Dampak Fundamental:
ADRO adalah cerita transformasi yang paling menarik di IDX 2026 — dari perusahaan batu bara termal (Adaro Energy) → kini sebagai Alamtri Resources yang sedang membangun smelter aluminium 500.000 ton ADMR + portofolio EBT. Laba 9M2025 turun -74.5% YoY ke USD301.6 juta — namun penurunan ini bukan karena kinerja operasi memburuk, melainkan karena spin-off AADI (Adaro Andalan) yang mengekstrak bisnis batu bara termal ke entitas terpisah. Dividend payout 83% dari laba = komitmen manajemen mengembalikan nilai ke pemegang saham sangat tinggi.
🔗 Korelasi Makro:
Harga batu bara Newcastle saat ini ~USD120/ton — zona yang masih menguntungkan untuk ADRO/AADI meski turun dari peak 2022. Aluminium LME di ~USD2.450/ton adalah level operasi smelter ADMR yang sudah di atas breakeven = contribution margin positif mulai Q2 2026. Kebijakan hilirisasi mineral Prabowo secara langsung menguntungkan ADMR yang mengolah bauksit → aluminium di dalam negeri.
📈 BEDAH TEKNIKAL (Chart & Price Action)
📊 Tren Utama: Rectangle Breakout Building — Konsolidasi Panjang Hampir Selesai — ADRO dalam rectangle pattern (kotak oranye) selama ~9 bulan (Mar–Feb 2026) di range Rp1.800–2.400. Harga kini di Rp2.300 = dekat batas atas rectangle (resistance zona) — TradingView sudah menghitung "Target" di atas rectangle yang terlihat di chart. Pola segitiga menurun awal 2025 dan bearish pennant sudah diselesaikan dengan breakout ke atas rectangle.
🧱 Key Levels:
Support Kuat (Lantai): Rp 2.260 (Low intraday) → Rp 2.200–2.229 (EMA cluster / Support rectangle) → Rp 2.100–2.153 (EMA zona tengah rectangle) → Rp 1.955 (ARB floor)
Resistance (Atap): Rp 2.310–2.330 (batas atas rectangle / EMA 10) → Rp 2.402 (52-week high area / EMA target) → Rp 2.600–2.715 (target analis / breakout rectangle target) → Rp 2.870 (ARA zone)
🕯️ Pola Candlestick & Volume:
Candle 20 Feb: Doji hammering top — Open = Close = 2.300 dengan Low 2.260, High 2.310. Candle ini mencerminkan pasar ragu tepat di resistance atas rectangle — tanda bahwa harga sedang menguji kekuatan batas atas. Volume 59.51 juta — cukup aktif dengan nilai transaksi Rp136 triliun menunjukkan likuiditas besar. F Sell Rp54.3B > F Buy Rp47.52B — asing masih sedikit net sell namun tipis. Normal Acc di Top1, Top3, Top5 dan Average = akumulasi institusi domestik terkonfirmasi dan konsisten. MACD 42.47 / 2.48 — MACD jauh di atas signal line dan positif kuat = momentum bullish paling solid. RSI 62.9 — bullish tanpa overbought, masih ada ruang ke 70.
⚡ STRATEGI STOCKBOT (Keputusan Final)
REKOMENDASI: 🐢 SWING / INVEST — RECTANGLE BREAKOUT ADALAH MOMEN ENTRY TERBAIK
Logika: News (Dividen Rp4.18T + Smelter ADMR Beroperasi + RKAB Aman + Target Analis Rp2.600–2.715) & Trend (Rectangle di Batas Atas, MACD Kuat, RSI 62.9, Normal Acc) = BUY ON BREAKOUT — SWING MENUJU TARGET Rp2.600–2.715
⚔️ SKENARIO A: AGGRESSIVE MODE (Scalping/ODT)
Volatilitas ADRO ~2% harian — cukup untuk scalping dengan spread tipis dan likuiditas Rp136 triliun.
Entry Trigger: Breakout candle harian menutup di atas Rp 2.330 (batas atas rectangle dikonfirmasi) dengan volume >80 juta lot
Buy Zone: Rp 2.280–2.310 (mendekati/di resistance rectangle — tunggu konfirmasi breakout)
TP1: Rp 2.400–2.402 (52-week high area — bungkus 60%)
TP2: Rp 2.500 (level psikologis berikutnya)
Hard Stop (SL): Jebol Rp 2.200 → keluar, re-entry ke dalam rectangle = false breakout
🐢 SKENARIO B: STRATEGIC MODE (Swing / Green Metal + Coal Dividend Play)
Untuk investor yang melihat ADRO sebagai double play: dividend yield 6%+ tahunan + capital gain dari transformasi ADMR smelter.
Entry Logic: Akumulasi di zona support rectangle — harga sudah di batas atas, akumulasi lebih bijak saat pull-back ke Rp2.200–2.270
Buy Zone: Cicil Rp 2.200–2.310 (zona support–resistance konvergen / akumulasi institusi Normal Acc)
Resistance Target 1: Rp 2.600 (target analis konservatif — ambil 40% modal)
Moon Target 2: Rp 2.870–3.000 (breakout rectangle penuh + re-rating ADMR smelter saat laba aluminium masuk laporan keuangan Q2/Q3 2026)
Safety Exit: Close candle mingguan di bawah Rp 2.100 → keluar, rectangle pattern gagal
📝 KESIMPULAN TAKTIS
"ADRO adalah kombinasi langka di IDX: dividend yield 6% tunai sudah dibayar + MACD kuat positif + Normal Acc institusi + rectangle 9-bulan hampir breakout menuju target Rp2.600–2.715 — manfaatkan setiap pull-back ke zona Rp2.200–2.270 untuk akumulasi strategis, dan konfirmasi breakout di atas Rp2.330 adalah sinyal entry agresif yang paling valid."
⚠️ Disclaimer: Riset ini disusun berdasarkan data publik dan analisis algoritma. Keputusan investasi sepenuhnya ada di tangan Anda. DYOR — Do Your Own Research.
$ASHA $DGWG